Urmărirea portofoliului Gabelli Funds 13F al lui Mario Gabelli – Actualizare T2 2024 (OTCMKTS:GAMI)

Acest articol face parte dintr-o serie care oferă o analiză continuă a modificărilor aduse portofoliului 13F al Gabelli Funds, trimestrial. Se bazează pe formularul lor de reglementare 13F depus la 13.08.2024. Vă rugăm să vizitați Portofoliul nostru de urmărire a fondurilor Gabelli 13F al lui Mario Gabelli serie pentru a vă face o idee despre filosofia lor de investiții și a noastră ultima actualizare pentru mișcările fondului în T1 2024.

GAMCO (OTC:GAMI) (NYSE: GGN) (NYSE: GNT) Activele gestionate (AUM) se ridică la aproximativ 35 miliarde USD. Portofoliul lor 13F este diversificat cu peste 1100 de poziții în rapoartele recente. Aproximativ 35 dintre ele sunt dimensionate peste ~0,5% din portofoliu și sunt în centrul acestui articol.

În acest trimestru, Gabelli Funds’ (NYSE:GAB) (NYSE:GDV) (NYSE:GUT) (NYSE: GGT) (NYSE: GLU) (NYSE:GRX) (NYSE:GCV) Valoarea portofoliului 13F a scăzut cu ~3% de la 13,57 miliarde USD la 13,17 miliarde USD. The primele cinci exploatații sunt la ~8% din activele 13F: Microsoft, Nvidia, Alphabet și Lennar.

Creșteri de miză:

Nvidia Corp (NVDA): NVDA este o poziție de 1,55% din portofoliu achiziționată pentru prima dată în T3 2017 în intervalul de preț scăzut cu o singură cifră. Poziția a cunoscut cumpărări incrementale în majoritatea trimestrelor de atunci. Acțiunea se tranzacționează în prezent la ~123 USD. S-a înregistrat o creștere marginală în ultimele două trimestre.

National Fuel Gas (NFG): ~1% din portofoliul NFG a fost construit în perioada 2011-2012 la prețuri cuprinse între ~43 USD și ~75 USD. Miza a fost tăiată de atunci. Cele zece trimestre până în T2 2022 au înregistrat o reducere de ~25% la prețuri între ~38 USD și ~74 USD. Acțiunea se tranzacționează în prezent la 58,91 USD. A existat o creștere minoră de ~4% a participației în ultimul trimestru și o creștere marginală suplimentară în acest trimestru.

Amazon.com (AMZN): AMZN este o miză pe termen foarte lung. Poziția inițială a fost vândută în 2011 și reconstruită în perioada 2013-2014 în intervalul de prețuri pentru adolescenți. Miza s-a clătinat. Urmează activitatea recentă. 2020 a înregistrat o creștere de ~10% a mizei la prețuri cuprinse între ~89 USD și ~170 USD. Cele șase trimestre până în T2 2022 au înregistrat o creștere similară la prețuri între ~104 USD și ~185 USD prin achiziții consistente în majoritatea trimestrelor. Stocul este acum la ~178 USD, iar miza este la ~1% din portofoliu. Cele trei trimestre până în T3 2023 au înregistrat creșteri minore, în timp ce în ultimele două trimestre au avut loc o reducere minoră. Acest trimestru a înregistrat o creștere marginală.

CNH Industrial (CNH), Exxon Mobil (XOM), Madison Square Garden Sports (MSGS) și KKR & Co. (KKR): Aceste poziții (mai puțin de ~1% din portofoliu fiecare) au fost majorate pe parcursul trimestrului.

Scăderi de miză:

Microsoft Corp. (MSFT): MSFT este o participație pe termen lung de 1,94%. Ultima activitate majoră a fost în perioada 2011-2012, când a existat o reducere de ~20% în anii 20. De atunci au existat vânzări minore. A existat o reducere de ~10% în T1 2023 la prețuri între ~222 USD și ~288 USD. Acțiunea se tranzacționează în prezent la ~421 USD. Ultimele cinci trimestre au fost, de asemenea, reduse minore.

Alphabet Inc. (GOOG): GOOG este în prezent la 1,44% din portofoliu. A fost înființată în 2016 la prețuri între ~34 USD și ~40 USD. Poziția a șovăit. Urmează activitatea recentă. Cele șapte trimestre până în T3 2022 au înregistrat o reducere de ~20% la prețuri între ~87 USD și ~150 USD. Aceasta a fost urmată de o reducere de ~40% în trimestrul următor la prețuri între ~83,50 USD și ~105 USD. T1 2023 a văzut miza reconstruită la prețuri cuprinse între ~87 USD și ~109 USD. Miza a fost redusă cu 15% în ultimul trimestru la prețuri cuprinse între ~133 USD și ~155 USD. Acțiunea se tranzacționează în prezent la ~163 USD. A existat o tăiere marginală în acest trimestru.

Mastercard Inc. (MA): 1,39% din portofoliul MA a înregistrat o vânzare de ~47% în perioada 2016-2020, la prețuri cuprinse între ~85 USD și ~365 USD. Perioada de timp 2021-22 a înregistrat, de asemenea, o reducere de ~17% la prețuri între ~283 USD și ~393 USD. Acțiunea se tranzacționează în prezent la ~469 USD. Ultimele șase trimestre au fost, de asemenea, tăiate. Ei culeg câștiguri.

Ametek Inc. (AME): AME este o poziție de 1,29% din portofoliu construită în perioada 2011-2012 la prețuri cuprinse între ~22 USD și ~40 USD. Din 2015, a existat o vânzare de ~55% la prețuri cuprinse între ~44 USD și ~165 USD. Stocul este acum la ~163 USD. Ei culeg câștiguri.

American Express (AXP): AXP este o poziție pe termen lung de 1,26% care a înregistrat o vânzare de ~50% în perioada 2017-2020 la prețuri cuprinse între ~74 USD și ~135 USD. Cele șapte trimestre până în T3 2022 au înregistrat o reducere suplimentară de ~17% la prețuri între ~114 USD și ~198 USD. Stocul este acum la ~250 USD. Ultimele câteva trimestre au înregistrat și vânzări suplimentare. Ei culeg câștiguri.

NextEra Energy (NEE): NEE este acum la 1,26% din portofoliu. A fost construit în 2011 în gama de prețuri scăzute pentru adolescenți. Următorii câțiva ani au fost tăiate minore la prețuri mai mari. 2020 a avut o întorsătură aproximativă: o creștere de ~250% a mizei la prețuri cuprinse între ~48 USD și ~77 USD. Cele cinci trimestre până în primul trimestru din 2022 au înregistrat o reducere de ~10% la prețuri cuprinse între ~71 USD și ~93 USD. Cele două trimestre până în T3 2022 au înregistrat o creștere de ~16% a participației la prețuri cuprinse între ~69 USD și ~91 USD. A existat o vânzare de ~11% în timpul T3 2023 la prețuri între ~57 USD și ~75 USD. Acțiunile se tranzacționează în prezent la 77,41 USD. Ultimele trei trimestre au fost, de asemenea, reduse minore.

GATX Corp. (GATX): GATX este în portofoliu de peste un deceniu. În 2011, miza a crescut cu aproximativ o treime la prețuri cuprinse între ~31 USD și ~44 USD. Perioada 2014-2016 a înregistrat o vânzare de ~11% la prețuri cuprinse între ~36 USD și ~63 USD. Perioada de după 2018 a înregistrat o altă reducere de ~39% la prețuri între ~55 USD și ~134 USD. Stocul este acum la ~138 USD.

Companie de piese originale (GPC): GPC reprezintă 0,94% din participația din portofoliu construită în 2011 în intervalul de preț înalt anilor 50. Urmează activitatea recentă. Cei trei ani au înregistrat o reducere de ~16%. Stocul este acum la ~139 USD.

Newmont Corporation (NEM): NEM este o cotă de 0,92% din portofoliul pe termen lung, care se află în portofoliu de peste un deceniu. Poziția a șovăit. Urmează activitatea recentă. T2 2020 a înregistrat o vânzare de ~12% la prețuri cuprinse între ~47 USD și ~68 USD. T4 2023 a înregistrat o creștere de ~27% a participației la prețuri cuprinse între ~34 USD și ~42 USD. Acțiunile se tranzacționează în prezent la 49,31 USD. Ultimul trimestru a înregistrat o creștere de ~4%, în timp ce în acest trimestru a avut loc o reducere similară.

Crane Holdings Company (CR): 0,92% din cota de portofoliu CR este o poziție pe termen lung. Dimensiunea a atins apogeul la ~1,35 milioane de acțiuni în 2011, dar s-a vândut de atunci. Urmează activitatea recentă. În 2020, s-au vândut ~13% la prețuri între ~40 USD și ~88 USD. Stocul este acum la ~151 USD. Ultimele câteva trimestre au fost tăiate minore.

Deere & Company (DE): DE este o cotă de 0,87% din portofoliu pe termen lung. Perioada de după 2010 a văzut poziția inițială redusă cu ~80% la prețuri cuprinse între ~75 USD și ~445 USD. Stocul este în prezent la ~373 USD. Ultimele cinci trimestre au înregistrat, de asemenea, o reducere de ~25%. Ei culeg câștiguri.

Grupul Sony (SONY): 0,86% din portofoliul pachetului SONY a fost construit în perioada 2013-2014 la prețuri cuprinse între ~11 USD și ~22 USD. Din 2019, s-au vândut 58% la prețuri cuprinse între ~53 USD și ~126 USD. Acțiunile se tranzacționează în prezent la 88,46 USD. Ei culeg câștiguri.

Apple Inc. (AAPL): AAPL reprezintă o cotă pe termen lung de 0,79% din cota de portofoliu. 2016 a înregistrat o creștere de ~50% a pachetului de prețuri la mijlocul anilor 20. Perioada 2017-2019 a înregistrat o reducere de ~60% la prețuri între ~30 USD și ~74 USD. A existat o altă reducere cu o treime în cele trei trimestre până în T1 2023, la prețuri cuprinse între ~126 USD și ~175 USD. Miza a fost redusă cu 32% în ultimul trimestru la prețuri cuprinse între ~169 USD și ~195 USD. Acțiunea se tranzacționează în prezent la ~225 USD. A existat o tăiere marginală în acest trimestru.

Diageo plc (DEO): DEO a fost o miză destul de mare care a fost vândută în ultimul deceniu prin reduceri minore în majoritatea trimestrelor. Urmează activitatea recentă. 2020 a înregistrat o vânzare de ~12% la prețuri cuprinse între ~110 USD și ~171 USD. Stocul este acum la ~130 USD, iar miza este de 0,58% din portofoliu. 2023 a înregistrat creșteri minore, în timp ce ultimele două trimestre au înregistrat o reducere minoră.

Honeywell International (HON): HON este o participație pe termen lung de 0,55% din portofoliul care s-a vândut din 2015. Perioada 2016-2019 a înregistrat o reducere combinată de ~55% la prețuri cuprinse între ~104 USD și ~182 USD. Anul viitor s-au vândut încă ~38% la prețuri cuprinse între ~113 USD și ~215 USD. 2021 a cunoscut, de asemenea, o reducere minoră, în timp ce S1 2022 a înregistrat o creștere marginală. Acțiunile se tranzacționează în prezent la ~199 USD. A existat o reducere minoră în cele cinci trimestre până în T3 2023 și aceasta a fost urmată de o vânzare de ~15% în ultimele trei trimestre.

Lennar Holdings (LEN.B), Republic Services (RSG), Mueller Industries (MLI), Meta Platforms (META), Eli Lilly (LLY), Bank of New York Mellon (BK), Berkshire Hathaway (BRK.A), O „Reilly Automotive (ORLY), JPMorgan Chase (JPM), Textron Inc. (TXT), Southwest Gas Holdings (SWX) și Herc Holdings (HRI): Aceste poziții (mai puțin de ~1,5% din portofoliu fiecare) au fost reduse pe parcursul trimestrului.

Foaia de calcul de mai jos evidențiază modificările aduse deținerilor Gabelli Funds 13F în T2 2024:

Sursa: John Vincent. Date construite din dosarele 13F ale Fondurilor Gabelli pentru T1 2024 și T2 2024.

Nota editorului: Acest articol discută despre unul sau mai multe valori mobiliare care nu se tranzacționează la o bursă majoră din SUA. Vă rugăm să fiți conștienți de riscurile asociate cu aceste stocuri.